3 бесплатных занятия от ИнстаФорекс

<a href="https://www.instaforex.com/ru/">Форекс портал</a>
<a href="https://www.instaforex.com/ru/">ИнстаФорекс - универсальный Форекс (Forex) портал для трейдеров</a>
<a href="http://www.instaforex.com/ru/">link_txt</a>

Задание № 3 (ч. 2). Анализ графических моделей, треугольники, флаги и вымпелы

Модели продолжения тенденции

Итак, фигурами продолжения тренда в техническом анализе называют такие модели, которые указывают на временную корректировку основного тренда в противоположном направлении. Грамотное определение подобных фигур может избавить трейдера от открытия убыточных позиций. Основных фигур продолжения тренда всего три — это треугольник, флаг и вымпел.
Каждая фигура будет определяться посредством двух линий — линии поддержки и линии сопротивления. Первая проходит через локальные минимумы, а вторая — аналогичным образом только через локальные максимумы. В зависимости от того, как много минимумов и максимумов окажется на линии, будет проявляться четкость фигуры.

Треугольник

В первую очередь предлагаем более подробно рассмотреть такую фигуру, как треугольник. Это, пожалуй, наиболее часто используемая модель, указывающая на продолжение тренда. Она образуется путем соприкосновения двух линий — линии поддержки и линии сопротивления. Все треугольники можно условно разделить на три типа — симметричный, восходящий и нисходящий.

Симметричный треугольник — это модель, где ценовые максимумы и минимумы имеют примерно одинаковый уровень наклона, однако они направлены в противоположные стороны. Таким образом, линии сходятся в одной точке. Данную модель считают свидетельством продолжения тренда, поскольку ни быки, ни медведи не демонстрируют сколько-нибудь большой уверенности в своих силах, их активность на рынке крайне мала. Все это говорит о том, что спрос и предложения на рынке в такой период довольно ограничены. Симметричный треугольник указывает на продолжение того тренда, который существовал на рынке до того момента, как цена оказались в пределах фигуры. В данном случае большое значение будет иметь не тип модели, а то направление, в котором совершится прорыв линии. Зачастую этот вид треугольника называют зоной, где консолидируются цены после серьезного обрушения или роста.

Схематическое изображение симметричного треугольника


Обратите внимание, треугольник стал последней консолидационной формацией перед образованием вершины


Восходящий треугольник представляет собой горизонтальную линию сопротивления, которая стремится вниз по направлению к линии, состоящей из последовательно соединенных минимумов, уходящих вверх. Данный вид треугольника является свидетельством того, что быки, то есть те, кто работает на повышение, не могут совершить пробой определенного уровня цен, который и выступает в качестве уровня сопротивления, однако они все же медленно, но верно продолжают повышать цены, что становится заметным при анализе графика. Минимумы не остаются постоянно на одном месте, они все время растут. Традиционно, в конце концов, происходит пробой верхней ценовой линии. Подобный треугольник обычно образуется только на восходящем тренде и имеет достаточно четкое направление в сторону возможного ценового прорыва. Таким образом, цены оставляют фигуры в том же направлении, которое было у них при вхождении в нее. Однако, ситуация в некоторых случаях может измениться. Бычий тренд не сможет пересилить медвежий, и тогда ценовое движение может оказаться совершенно непредсказуемым.

Схематическое изображение восходящего треугольника.


Восходящий треугольник на коротких временных интервалах сформировался перед завершением краткосрочного тренда.


Нисходящий треугольник — это полнейшая противоположность восходящего. Он образуется с помощью линии уровня поддержки, которая остается практически ровной, и линии сопротивления, состоящей из последовательности нисходящих максимумов. Пробить образовавшийся уровень цен получится только у медведей, однако они постепенно заставляют цены опускаться все ниже и ниже, пока не произойдет пробой уровня поддержки.



Нисходящий треугольник предупредил о приближении завершения двухнедельного медвежьего тренда


Давайте пройдемся по расположенным выше схемам. Итак, формирование треугольника предрекает паузу в уже существующей тенденции, после которой последняя возобновляется. К примеру, прошлая тенденция была восходящей, и после консолидации цен в виде треугольника их подъем, вероятно, продолжится. При нисходящей тенденции симметричный треугольник стал бы свидетельством того, что после его завершения снижение цен возобновится. Для каждого треугольника в обязательном порядке необходимы четыре опорные точки. Чтобы начертить линии тренда, понадобятся две точки. Таким образом, чтобы провести две сходящиеся линии тренда, каждая из них должна пройти, по крайней мере, через две точки. Треугольник берет начало в точке 1, там, где образуется консолидация восходящего тренда. Цены падают до отметки 2 и вновь поднимаются до точки 3. Заметьте, точка 3 находится ниже отметки 1. Верхнюю линию тренда можно начинать чертить только после падения цен с уровня точки 3.

Посмотрите, точка 4 расположена выше точки 2. Провести нижнюю восходящую линию можно после того, когда цены начнут двигаться вверх от уровня точки 4 в процессе оживления рынка. Вот здесь у аналитика и закрадываются подозрения относительно того, действительно ли перед ним симметричный треугольник. Теперь у нас есть четыре опорные точки (1, 2, 3, 4) и две сходящиеся линии тренда.

Знак завершения модели можно увидеть при выходе цены закрытия за пределы одной из линий тренда. Бывает, что после прорыва отмечается возвратное движение цен к линии тренда. В зависимости от направления тенденции, которое может быть восходящим или нисходящим, линия становится уровнем поддержки или сопротивления соответственно. Кроме того, после прорыва вершина является важным уровнем поддержки или сопротивления. При прорыве критерии пересечения могут быть самыми разнообразными. Минимальным критерием пересечения здесь служит цена закрытия, зафиксированная за пределами линии тренда, но никак не простое внутридневное пересечение.

Для всех треугольников правила торговли едины. Не стоит активничать на малых колебаниях цен внутри треугольника, конечно, если этот треугольник не очень большой. По мере износа треугольника колебания цен начинают происходить реже. Сокращается прибыль, а сдвиг и комиссионные продолжают уничтожать ваш счет, как и раньше. Лучшим выходом здесь является покупка или продажа при прорыве вверх или вниз линии тренда треугольника в направлении главного тренда. Размещать стоп-приказы нужно выше или ниже пробитой линии тренда.

Как и в случае с моделями перелома, существует способ, позволяющий распознать ценовые ориентиры, которых достигнет рынок после завершения формирования треугольника.

Метод измерения для треугольников предельно прост. Необходимо всего лишь измерить высоту модели в самой широкой части и спроектировать полученный результат вверх или вниз (в зависимости от направления главной тенденции). Уровень, полученный в результате проекции, и будет точкой ценового ориентира.

Флаг и вымпел

Фигуры — флаг и вымпел — достаточно часто встречаются на графиках валютного рынка.

Флаг признан самой надежной фигурой технического анализа. Он также определяется как модель продолжения тренда и выступает в качестве так называемого периода консолидации после значительных изменений. Флаг образуется тогда, когда участникам рынка необходима некоторая передышка после получения прибыли медведей, а затем быков — и наоборот. Безусловно, зафиксировать выигрыш одновременно они не могут, поэтому и возникает короткая противоположная тенденция. Флаг обычно направлен в сторону той тенденции, которая фиксировалась на момент его образования. Пробой в том или ином направлении является показателем продолжения либо восходящего, либо нисходящего тренда соответственно. Однако, в случае сильного пробоя в противоположном основной тенденции направлении следует готовиться к развороту тренда.

Пример бычьего флага.


Вымпелом называют непродолжительную по времени консолидацию внутри определенной тенденции. Особенность этой модели в том, что образоваться она может исключительно в условиях сильнейшего движения на рынке. Вымпел — краткосрочная модель, имеющая направление в противоположную от текущего тренда сторону. Коррекция в данном случае полностью отсутствует. Те линии, которые у флага были параллельны, у вымпела начинают сходиться в одну точку. Иногда за счет этого его путают с треугольником. Однако, в отличие от треугольника, вымпел очень быстро формируется и имеет противоположное основной тенденции направление, которое все же играет не такую значительную роль. В данной фигуре следует обращать пристальное внимание на направление пробоя, в зависимости от которого вымпел может выступать и как фигура продолжения тренда, и как его разворот.

Бычий вымпел.


Прямоугольником именуют такое положение на рынке, когда цена расположилась в пределах между двумя параллельными линиями, одна из которых является линией поддержки, а другая — сопротивлением. Максимальные и минимальные значения в этом случае располагаются по горизонтали. Прямоугольник — это модель более длительного периода консолидации цен после господства сильнейшего тренда. Традиционно цены уходят из области прямоугольника в том же направлении, в каком они туда входили.

Пример медвежьего прямоугольника


В качестве определения фигур продолжения тренда можно использовать не только, недельные и месячные графики, но также и внутридневные. В отношении всех моделей действует одно незыблемое правило — чем больше трейдеров обнаружат ту или иную фигуру, тем с большей вероятностью можно говорить о возможных изменениях на рынке. Однако, не стоит забывать, что при разном масштабе графиков Форекс определяются совершенно разные фигуры.

Контрольные вопросы.
  1. Какие виды треугольников вы знаете?
  2. Что служит критерием завершения формирования модели треугольник?
  3. Вымпел и флаг. В чем их отличие?
  4. Предположим, движение рынка вверх до начала формирования флага составило 80 пунктов, завершением формирования модели можно считать пробой уровня 1.2540. Попробуйте найти ценовые ориентиры, до которых, скорее всего, рынок продолжит подъем.
  5. Отметьте на графиках торгового терминал модели продолжения тенденции, о которых шла речь на текущем занятии.
  6. Треугольники. Назовите правила торговли.

Предыдущее задание Следующее задание